破产申请量创2009年以来最高，安省房贷拖欠暴增52%

多伦多想看法

Equifax Canada刚发了一个季度报告，看完心里挺不是滋味的。加拿大人的破产申请量已经到了2009年以来的最高水平，而且还在加速。

具体数据来看，这个季度的破产申请量同比增加了18.8%。更吓人的是房东这边的数据——房主破产申请量环比上一季度增长了11%以上。而且这些人里面超过90%选择的是consumer proposal而不是直接破产，说明大部分人还在努力想办法，不想真的走到破产那一步。

我看了下债务规模。房主的非房贷平均债务达到了82,400刀，比两年前增长了19%。那些已经逾期付款的房主，非房贷逾期余额平均54,000刀，房贷逾期余额平均355,500刀。也就是说一个人如果断供了，他除了房贷欠银行35万多，还有信用卡和其他贷款欠了5万4。

高房价城市的情况更严重。安省的房贷拖欠率同比暴增52%，BC省增加了36%。这两个数字放在一起看就清楚了——利率上升的冲击正在高房价城市集中爆发。

总消费者债务已经达到了2.66万亿刀，同比增长3.8%。不过有个好消息是非房贷债务在下降——消费者节后开始控制消费了。150万人至少逾期了一次信用卡还款，大约每21个消费者里有一个。好消息是只付最低还款额的人比例下降了，尤其是26到35岁这个年龄段降得最多。这说明年轻人在主动调整消费习惯，试图减少债务。

汽车贷款也在下降，新发放的汽车贷款同比下降近5%，降到三年低点。保险费用上涨、维护成本和油价都在涨，加拿大人买车越来越谨慎了。

Equifax的分析师Rebecca Oakes说房贷续贷潮在2026年底应该会放缓，但利率从低到高的过渡还在持续产生财务影响。这句话翻译过来就是：最难受的阶段可能还没过去。

对房市来说，这个数据说明断供压力在真实地增加。安省和BC省是重灾区，52%和36%的拖欠增幅意味着越来越多的房主在咬牙撑。当续贷潮完全过去之后，如果利率维持高位，断供量可能会进一步上升。

贷款苦哈哈

做贷款这行干了这么多年，Equifax这个数据一点都不意外。我经手的续贷客户里，超过一半的人在利率上调后月供增加了20%到30%。有些人用HELOC垫着，有些人把车卖了减轻负担。安省的客户最难受，因为房价高，35万刀的逾期房贷不是小数目。我劝过很多人提前做续贷规划，但真到那天来了还是措手不及。82,400刀的非房贷债务意味着很多人除了房贷还有信用卡债、车贷，压在一起最后只能选consumer proposal。

工资比房价更诚实

26到35岁只付最低还款额的人比例下降了，这个数据我觉得值得注意。这说明年轻一代开始意识到问题，主动调整消费习惯了。但我身边这个年龄段的朋友，大部分月供都占工资的45%以上了。工资涨得根本跟不上房价和利率。如果经济再不好，失业率上升，很多人可能连minimum payment都付不起了。Equifax说最难受的阶段还没过去，我觉得2026下半年到2027年才是真正的考验。